个人养老金制度试点将从36城市扩展全国

　　在试点满一周年后，个人养老金制度有望走向全国。

　　“个人养老金制度运行平稳有序，先行工作取得积极成效。”近日，人力资源和社会保障部在2023年四季度新闻发布会上表示，下一步，将推进个人养老金制度全面实施。

　　业内专家认为，个人养老金制度的全面实施，或将提高个人养老金市场的总体规模，但个人养老金投资者教育等多项工作仍然任重道远。

　　个人养老金积累规模有望提高

　　作为养老保险体系第三支柱的重要制度设计，个人养老金制度于2022年11月25日在北京、天津、杭州、广州等36个城市(地区)率先启动。

　　“预计个人养老金制度全面实施后，不仅参与人数将快速增加，还有更多的金融机构和金融产品获准参与，以增加金融供给，从而吸引更多的个人投资者积极投资个人养老金产品。”中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏表示，由于个人养老金更多是长期投资，在积累规模增加后，也将为资本市场带来更多的长期投资资金。

　　人力资源和社会保障部最新数据显示，截至2023年底，全国基本养老、失业、工伤保险参保人数分别为10.66亿人、2.44亿人、3.02亿人，同比增加1336万人、566万人、1054万人。全年三项社会保险基金收入达7.92万亿元，支出7.09万亿元，年底累计结余8.24万亿元，基金运行总体平稳。

　　随着我国人口老龄化程度加深，基本养老保险的需求越来越大。人力资源和社会保障部表示，下一步，将积极推进养老保险全国统筹，确保养老金按时足额发放；持续扩大企业年金覆盖面；推动有条件的村集体经济组织补助城乡居民养老保险参保人缴费，增加个人账户积累；促进灵活就业人员和新就业形态劳动者参加养老保险；开展工伤保险跨省异地就医直接结算试点。

　　国信证券分析师孔祥预测，随着个人养老金制度的全面实施，将有效促进个人养老金规模的进一步提升，从而有望为市场带来长期稳定的增量资金。预计2030年个人养老金规模或将提升至1.45万亿元，分别为银行、银行理财子、基金、保险带来增量资金0.63万亿元、0.15万亿元、0.46万亿元、0.22万亿元。

　　产品供给进一步优化

　　个人养老金制度落地至今，展现出积极的发展面貌。人力资源和社会保障部数据显示，目前，个人养老金开立账户人数超过5000万人。与此同时，产品数量持续扩容。国家社会保险公共服务平台数据显示，截至2023年底，个人养老金产品有753只，包括465只储蓄类产品、162只基金类产品、107只保险类产品、19只理财类产品。

　　在国务院新闻办公室近日举行的新闻发布会上，金融监管总局财产保险监管司负责人尹江鳌表示，在推动个人养老金制度发展方面，金融监管总局积极指导商业银行、理财公司、保险公司等积极开展个人养老金业务，推动建立完善行业信息平台，建设产品展示专区，便利消费者选择。

　　除个人养老金制度以外，我国养老金融呈现出快速发展、百花齐放的态势。

　　自2021年9月开展养老理财产品试点至今，11家理财公司在10个试点城市发行了51个产品，规模超过1000亿元；自2022年11月特定养老储蓄试点启动至今，存款人数约20万人，余额接近400亿元；商业养老金业务试点自2023年1月起在十省(市)启动以来，已累计开户超过59万个；专属商业养老保险于2023年10月由试点转为常态化经营，截至去年末，保单件数约74万件，积累养老准备金规模超过106亿元。

　　据尹江鳌透露，下一步，将进一步优化个人养老金相关金融产品供给，针对个人养老金制度特点，研究完善相关业务监管规则。

　　仍有多个难题待解

　　试点一年多来，个人养老金制度成效显著，但仍存在一些不足。

　　中国社科院世界社保研究中心发布的《中国养老金发展报告2023》显示，个人养老金制度落地一年来出现“三高”“三低”现象。其中，“三高”是指在个人养老金参加人中，为获取开户行提供的“权益奖励”而开户的比例较高；开户后立刻申请销户并打算转到其他银行开户以二次获益的比例较高；开户缴存后因立即申请“退款”遭拒而提出投诉甚至“对簿公堂”的比例较高。“三低”则是相对于开户人数而言，实际缴存人数比例过低，仅为22%；相对于税优政策缴存上限来说，实际缴存金额比例较低，仅为2.5%；相对于缴存金额来说，实际投资的资金比例较低，约为61%。

　　“目前，公众对养老金融的认识普遍不足，缺乏对养老金融产品的了解和信任；同时，养老金融市场也缺乏成熟的投资文化和风险意识，这不仅限制了养老金融产品的推广，也影响了市场健康发展。”原保监会党委副书记、副主席周延礼表示，提高公众对养老金融的认识和信任至关重要。

　　在中国社会保险学会副会长唐霁松看来，促进个人养老金高质量发展，要做好以下几点：一是有效提高中低收入人群的参加率，实现个人养老金的普惠性。二是加强对投资者教育和广泛宣传，提升认知度。三是打通堵点、疏通痛点、连通断点，提高个人养老金全流程业务的办理效率。四是加强个人养老金产品的供给。五是提高个人养老金账户支取灵活度。六是完善加强个人养老金信息平台的建设以及对机构的监督管理。