新能源汽车蓬勃发展 锂电池巨头加速生产扩张

以锂电池为代表的新能源板块成为近期市场的热门赛道，资金大量涌入，推动相关股票股价屡创新高。该机构表示，随着新能源汽车的持续高景气，国内外政策的明确支持和近期市场情绪导致大量资金被转移到新能源领域。同时，在市场需求不断增加的背景下，包括新能源汽车和上游锂电池材料在内的上市公司都在加速扩大产能。

　　行业快速发展

　　产业链有望持续受益

目前，国内新能源汽车销量和渗透率均呈现加速发展趋势。根据中汽协数据，2020年中国市场新能源汽车销量为131万辆，渗透率为5.2%。2021年1-6月，我国新能源汽车销量达119万辆，同比增长225%，截至6月底，新能源汽车渗透率提升至12.7%。此外，根据中国发布的《新能源汽车产业规划2021-2035》，到2025年，国内新能源汽车的渗透率将达到20%。

从上半年的数据来看，国内新能源汽车的发展速度远超预期。根据东吴证券的分析，按照目前的增长前景，2025年国内新能源汽车年销量将超过1200万辆。华泰证券认为，在全球新能源汽车市场进一步发展的背景下，具有明显竞争优势的新能源汽车供应商有望持续受益。

二级市场方面，受益于新能源汽车的快速发展，近日多家上市公司股价接连上涨。其中，比亚迪上周连涨两个跌停，股价突破300元大关，8月6日创下每股317.3元的历史新高。今年5月以来，比亚迪的续航里程增长了90%以上。公司近日发布的7月产销公报显示，当月新能源汽车销量再创新高，达50057辆，同比增长262.7%，占所有车型销量的近87.95%。

另一方面，根据近期几大造车新势力7月份发布的销售数据，小鹏、理想、蔚来汽车的交付量均同比大幅增长。该机构表示，新能源汽车已从补贴驱动跃升至市场驱动，进入高速增长阶段，全球繁荣持续向上共振。

在新能源汽车的火热背景下，基金公司也在加紧布局新能源赛道。从基金二季报来看，公募基金二季度在新能源产业链中的地位明显提升，CATL(当代安普瑞科技股份有限公司)、亿纬锂能、比亚迪等股票成为基金增持的重要标的。同花顺数据显示，截至二季度，CATL(当代安普瑞斯科技股份有限公司)已成为公募基金第二大重仓股，并被多家明星基金重仓或增持。

银河证券认为，在产销增速高于预期和政策利好的刺激下，新能源汽车产业链的景气度和未来发展趋势的确定性不断提升。郭盛证券认为，新能源汽车销量快速增长，行业进入加速渗透期。按照目前的趋势，未来几年增速将进一步加快。

　　市场供不应求

　　车企和锂电巨头纷纷扩产

在交付量持续增长的同时，造车新势力也在扩大产量，以满足快速增长的市场需求。7月31日，Xpeng汽车宣布在武汉正式开工一个计划产能10万辆的项目，可实现年产值超300亿元。今年5月，蔚来汽车与江淮汽车也达成合作协议。8月7日，中交辛凯汽车上涨近90%。公司此前宣布，在中国电动汽车市场快速增长的背景下，决定成立新能源汽车部，并成立新ene

基于此，新能源产业链上游的锂电池巨头不断扩大产量。8月6日，卫兰锂电芯在互动平台表示，张家港锂电池二期项目处于设备安装阶段，预计10月投产。7月26日，郭萱高新宣布将在合肥庐江建设年产20万吨动力电池高端正极材料项目，预计年产值100亿元。此外，在CATL(当代安普瑞斯科技有限公司)、亿威锂能加大动力电池产能布局后，赣锋锂业近日宣布拟投资84亿元新建年产15GWh锂电池项目。

此外，近期上市的锂电池公司也相继登陆科创板。8月6日，方圆股份在科创板上市。截至收盘，该股报收34.8元，较发行价(4.58元)上涨659.83%。当日成交额20亿元，成交率80.17%。招股书显示，方圆股份主要从事锂电池三元正极材料前驱体和镍电池正极材料的研发、生产和销售。产品主要用于锂电池和镍电池的制造，最终应用于新能源汽车动力电池、电动工具、储能设备和电子产品领域。8月5日，厦门钨业新能也在科创板上市交易。招股书显示，公司主营业务为锂离子电池正极材料的研发、生产和销售。

回顾上周a股市场，板块轮动频繁。其中，新能源和锂电池板块涨幅居前。银河证券认为，下游即将进入三季度新能源汽车产销旺季，阴极材料新增产能即将释放。